私募投资基金

《私募投资基金监督管理条例》要点解读

来源: 《中国外汇》2023年第16期 作者:陈胜 洪浩熠 编辑:白琳
《私募投资基金监督管理条例》整合近年来私募基金行业的先进监管经验和自律规范,以防范行业重大风险为基础要求,通过相关制度构建,发挥私募基金行业服务实体经济、支持科技创新的作用。

《私募投资基金监督管理条例》(下称《条例》)将自2023年9月1日起施行。历经十年的打磨,《条例》在行政法规的层面填补了私募投资基金(下称“私募基金”)监管规则的空白,推进了监管的法治化、规范化,具有里程碑式的意义。《条例》的出台,对保护投资者及相关当事人合法权益,推进私募基金行业规范健康发展、防范化解风险,充分发挥私募基金服务实体经济、促进科技创新具有重要的积极意义。

《条例》的出台是私募行业发展的必然要求

近年来,我国私募基金行业发展迅速,体量逐渐增大。随着行业的发展,与私募基金相关的风险和问题逐渐暴露,制定具有法律效力的配套监督管理规则的需求日益增强。

《条例》在行政法规层面强化了私募基金监管规则的体系性。《条例》明确了指导私募基金行业运行的上位法,以行政法规的形式固定了当下对私募基金的主要监管要求,并将违反相关规定的法律责任提高到了行政法规对应的层次。《条例》的颁布,在私募基金领域形成了由《中华人民共和国证券投资基金法》(下称《证券投资基金法》)、《条例》为顶层制度设计,证监会《私募投资基金监督管理暂行办法》《关于加强私募投资基金监管的若干规定》等部门规章及规范性文件为具体执行骨干,基金业协会《私募投资基金登记备案办法》行业自律规则为配套的较为完整的监管规则体系。

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