2020年，习近平总书记在浦东开发开放30周年庆祝大会上指出，浦东要努力成为国内大循环的中心节点和国内国际双循环的战略链接，并做出支持浦东发展人民币离岸交易的重要指示。2021年4月，中共中央、国务院印发《关于支持浦东新区高水平改革开放 打造社会主义现代化建设引领区的意见》，明确提出“构建与上海国际金融中心相匹配的离岸金融体系，支持浦东在风险可控前提下，发展人民币离岸交易”。站在全球人民币市场发展与安全的角度，上海浦东人民币离岸金融中心建设有其特殊意义和独特定位。

资本项目开放新模式推动境外离岸人民币市场快速发展

近年来，我国人民币国际化的策略和重点发生了改变，加快在岸金融市场双向开放、大力促进人民币计价大宗商品期货市场的发展、在我国周边以及“一带一路”沿线国家和地区着力培育对于人民币的真实需求，成为推进人民币国际化的主要方式。其中，发展最快的便是金融市场双向开放。据中国人民银行《人民币国际化报告》的统计，2019年、2020年证券投资人民币跨境收付金额分别为9.51万亿元、16.5万亿元，同比增速分别达49%、74%，占人民币跨境收付总额比重分别为48%、58%，已成为人民币跨境使用最主要、增长最快的渠道。

在推进在岸金融市场开放模式的选择上，本币跨境使用模式逐渐成为主流。在早些年的开放模式（例如合格境外机构投资者制度）下，境外外汇资金先在境内落地，在境内兑换成人民币后，再投资于境内金融市场。而在本币跨境使用模式（例如债券通、沪港通、深港通）下，境外投资者先将外币在境外离岸市场兑换成人民币（或者在境外融入人民币），再以人民币跨境投资于我国境内金融市场。由于人民币的兑换、融资以及风险管理等交易发生在境外离岸市场，境外离岸市场在近些年得到了快速发展。据国际清算银行（BIS）的统计，2010年至2019年间，全球人民币外汇（现货和场外衍生品）日均交易量从424亿美元增长至3614亿美元（按“net-gross”统计口径），增长了7.5倍。境外离岸市场人民币外汇交易量已超过中国内地（见图1），占比已达全球人民币外汇交易的70%左右，并以衍生品交易为主，主要集中在中国香港地区、新加坡、伦敦和纽约。